في حين أن معظم المقرضين الرقميين الأفارقة يعتمدون على رأس المال العامل لنمو الوقود ، فقد قام Moneyfellows بهدوء بما لدى عدد قليل من الآخرين: يضفيون مليارات الجنيهات المصرية تقريبًا مع عدم وجود ديون أو تعرض للميزانية العمومية.
الآن ، بعد جمع 13 مليون دولار في جولة ما قبل السلسلة C بقيادة AL Mada Ventures ومقرها Casablanca وصندوق NCONDE’s DPI ، تقول Fintech ومقرها القاهرة إنها جاهزة للتحول من النمو الثابت إلى التوسع الإقليمي.
الجولة ، التي جذبت أيضًا مشاركة من Partech Africa و CommerzVentures ، تصل إلى إجمالي تمويل الشركة إلى ما يزيد قليلاً عن 60 مليون دولار.
يلاحظ المؤسس والرئيس التنفيذي أحمد وادي أنه ، على عكس التقنية التي تحترق من خلال النقد إلى النطاق ، أبقت الشركة الناشئة العمليات هزيلة أثناء ترقيم واحدة من أقدم الأنظمة المالية في العالم: الرابطة الدوارة والائتمان (ROSCA).
وقال وادي: “لقد تمكنا من كسر هذا النموذج والوصول إلى الربحية”. “إن القيام بذلك أثناء إقراض المليارات دون الاعتماد على رأس المال العامل على الإطلاق أمر مزعج في حد ذاته.”
ROSCAS هي مجموعات التوفير غير الرسمية حيث يساهم عدد ثابت من المشاركين بانتظام في مجموعة مشتركة ، والتي تدفع لعضو واحد في الدورة. شائع عبر الأسواق الناشئة ، يذهبون بأسماء مختلفة: Esusu أو Ajo في نيجيريا أو Kameti أو Chit Fund في الهند ، و Gam’eya في مصر.
إليك كيفية عمله: يقول عشرة أشخاص يساهم كل منهم بمبلغ 1000 دولار شهريًا. كل شهر ، يتلقى شخص واحد 10،000 دولار. تتكرر الدورة حتى يحصل الجميع على دفع مدفوعات. في حين أن هذه المجموعات تعمل بشكل أفضل ضمن الدوائر الموثوقة ، فإن طبيعتها في وضع عدم الاتصال يحد من الوصول وإمكانية التوسع.
حدث TechCrunch
بيركلي ، كاليفورنيا
|
5 يونيو
كتاب الآن
يقوم MoneyFellows ، الذي تم إطلاقه في عام 2016 ، برقمنة هذا النموذج عن طريق فتح الوصول إلى مجموعة أوسع من المستخدمين في جميع أنحاء البلاد. من خلال تطبيقه ، يمكن لأي شخص تكوين أو الانضمام إلى مجموعات Rosca أو “الدوائر”. توجد نماذج مماثلة على مستوى العالم مع أوران باكستان وزوجة المملكة المتحدة.
بدلاً من العمل كمقرض ، يطابق MoneyFellows المدخرين (عادةً ما يدوم في الخط) والمقترضين (عادةً أولاً في الخط) باستخدام البيانات السلوكية ، ودرجات الائتمان ، ومستويات الدخل.
يسمح هذا النهج بالتوسيع دون الإقراض من ميزانيته العمومية ؛ تتنقل الشركة فقط عندما يكون لدى مجموعة ROSCA فتحة غير مملوءة ، وفقًا لـ WADI.
يوضح وادي ، الذي اختبر نموذج روسكا في ألمانيا والمملكة المتحدة: “إذا قمنا بتشغيل دوائر من 10 أشخاص ، ووجدنا تسعة أعضاء فقط للبعض ، فإننا ندخل لتمويل واحد مفقود”. “بدلاً من إلغاء المجموعة ، نقوم بتمويل فتحة واحدة ، والتي تنشط وتنشط التسعة المتبقية.”
في مجال الإقراض النموذجي ، يتعين على الشركة اقتراض الأموال من البنوك أو المؤسسات المالية الأخرى لإقراضها ، في معظم الأحيان تكبد تكاليف الفائدة والمخاطر الافتراضية.
ومع ذلك ، في حالة MoneyFellows ، تنتشر المخاطر والتمويل عبر مستخدميها ، مع الحفاظ على نسبة فتحات ROSCA غير المملوءة أقل من 10 ٪. وبالمقارنة ، اشتر الآن ، ودفع مقدمي الخدمة لاحقًا (BNPL) والمقرضين الرقميين في كثير من الأحيان تعرض رأس المال العاملة الكامل على كتب القروض الخاصة بهم.
“اليوم ، تتطلب منا فقط 7-8 ٪ من الفتحات في ROSCAs النشطة التدخل مع رأس المال العامل” ، يلاحظ وادي.
قد يكون هذا التعرض منخفضًا من حيث النسبة المئوية ، ولكن مع موازين MoneyFellows ، يضيف. وبالتالي ، فإن الشركة ، التي جمعت هذا التمويل كجسر لجولة من سلسلة C أكبر بكثير مخطط لها للعام المقبل ، في مناقشات متقدمة مع البنوك المحلية لتأمين رأس المال العامل في محاولتها لتنمية “دوائرها” بشكل أسرع بكثير.
العمل بشكل مربح وتوسيع خارج مصر
تقول Moneyfellows إنها وصلت إلى الربحية في مصر ، ووضعها بين مجموعة صغيرة من الشركات الناشئة في مجال التكنولوجيا الفائقة الأفريقية التي تعمل باللون الأسود.
منذ إطلاقه في عام 2018 ، نمت المنصة إلى أكثر من 8.5 مليون مستخدم ، ارتفاعًا من 4.5 مليون في آخر معلم تمويل. تضاعف متوسط الدفع لكل مستخدم تقريبًا خلال العامين ونصف العام الماضيين ، من 23000 جنيه (453 دولارًا) إلى 45000 جنيه (906 دولارًا) ، مع اعتماد قوي بين القطاعات ذات الدخل العالي.
وقال وادي عن نمو بدء التشغيل: “هذا النموذج فيروسي بشكل طبيعي”. “إذا قمت بترقيم التجربة لعضو اثنين من روسكا في وضع عدم الاتصال ، فإنهم غالبًا ما يجلبون الثمانية الآخرين معهم. من الصعب التغلب على هذا النمو العضوي.” ويضيف أن معدلات الاقتراض التنافسية قد ساعدت أيضًا في تسريع التبني.
في وقت سابق من هذا العام ، أطلقت MoneyFellows منتج بطاقة يتيح للمستخدمين استلام الدفعات ، وسداد الأقساط ، والإنفاق عبر شبكة تجارية.
تخطط Fintech البالغة من العمر ثماني سنوات أيضًا لتقديم منتجات الاستثمار والرواتب والتأمين والتحويلات إلى أسفل الخط ، وتحركات تضع Moneyfellows في المنافسة مع البنوك الرقمية المصرية الأخرى مثل Lucky و Khazna و Telda.
سيكون اختبارها التالي هو تكرار نجاحها إلى ما وراء مصر ، وهو طموح وادي تم التعبير عنه لأول مرة في عام 2022. يعترف بأن التوسع استغرق وقتًا أطول من المتوقع بسبب تعقيد النموذج ، الذي اختارته الشركة صقله قبل الذهاب الإقليمي.
إن رقمنة ROSCAS ليست واضحة مثل إطلاق منتجات مدخرات أو قرض. ووفقا له ، تتضمن العملية بناء محركات توصية لمطابقة المستخدمين مع الفتحات الصحيحة ، وموازنة الآلاف من الدوائر في الوقت الحقيقي ، وتقليل المخاطر الافتراضية والمتسربة ، كل ذلك مع الحفاظ على ثقة المستخدم.
“لقد استغرق تكسير النموذج وقتًا أطول مما كنا نظن” ، لاحظ وادي. “لكن الأمر كان يستحق الوقت. معظم المحاولات لتوسيع نطاق الروسا رقميًا ، حتى من قبل البنوك والشركات الاتصالات على مستوى العالم ، فشلت لأنها قللت من مدى تعقيد السلوك الأساسي”.
بعد ما يقرب من عقد من الزمان ، تقوم بتحسين نموذجها في واحدة من أكبر أسواق Fintech في إفريقيا ، والشراكة مع أكثر من 350 كيانًا محليًا وإقليميًا وتسهيل أكثر من 50 مليون دولار في الاستثمارات ، تخطط Moneyfellows لإطلاقها في المغرب بحلول نهاية العام ، حيث حصلت على شراكات رئيسية وموافقات تنظيمية.
يقدم المغرب أرضًا مألوفة: عدد كبير من السكان غير المُصنّعين ، وثقافة ادخار غير رسمية قوية (معروفة محليًا باسم Daret) ، وبيئة صديقة للمنظم. يراهن MoneyFellows أيضًا على أن أحداث مثل كأس العالم لعام 2030 FIFA ستسرع التبني الرقمي في البلاد.
تتطلع الشركة أيضًا إلى أسواق أفريقية وجنوب آسيا الأخرى مع ديناميات مماثلة. ومع ذلك ، فإن إدخال أسواق أكثر تنوعًا سيختبر القدرة على التكيف للنموذج في المناطق التي يكون فيها التمويل غير الرسمي أقل أهمية ثقافياً أو أن الخدمات المصرفية الرسمية أكثر راسخة.
وقال عمر لايلج ، العضو المنتدب في آل مادو فنتشرز: “إن روكا (رابطة الادخار والائتمان الدوار) هي ترتيبات مالية قديمة للغاية ، حيث تعود جذورها إلى المئات ، إن لم يكن آلاف السنين”. “أعجبت AMV بالنسخة الحديثة من هذا العمل بأن زملاء المال تمكنوا من بناءها ، مما يؤثر بشكل إيجابي على الآلاف من العائلات في مصر.”
اكتشاف المزيد من اشراق اون لاين
اشترك للحصول على أحدث التدوينات المرسلة إلى بريدك الإلكتروني.
